【課程收益】
一個(gè)有實(shí)操價(jià)值的股權(quán)設(shè)計(jì)與激勵(lì)方案，不僅深深影響企業(yè)全年的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，而且對(duì)生產(chǎn)、財(cái)務(wù)、研發(fā)、人力資源等都具有指導(dǎo)意義。但在現(xiàn)階段的中國(guó)，很多人對(duì)股權(quán)激勵(lì)的了解并不充分，認(rèn)為股權(quán)激勵(lì)是大企業(yè)才需要的，或者陷入股權(quán)激勵(lì)的誤區(qū)當(dāng)中。本課程將帶你深入了解為什么企業(yè)要運(yùn)用股權(quán)激勵(lì)，中小企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)怎么操作，股權(quán)激勵(lì)有哪些致命問題需要避免？課程將會(huì)提供許多實(shí)用工具，老師會(huì)進(jìn)行逐一解讀，幫助你全面認(rèn)識(shí)、了解和操作股權(quán)激勵(lì)。
【課程大綱】
第一部分：宏觀經(jīng)濟(jì)、股權(quán)時(shí)代與股權(quán)激勵(lì)
一、宏觀經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型中的股權(quán)時(shí)代：機(jī)制決定統(tǒng)治
1．新時(shí)代中國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)的新常態(tài)與結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型
2．股權(quán)制與合伙制是當(dāng)前中小企業(yè)的巨大紅利
3．從公司內(nèi)部與外部來解讀企業(yè)股權(quán)系統(tǒng)
二、中小企業(yè)股權(quán)激勵(lì)的7大致命問題
1．舍不得：股權(quán)代表公司的所有權(quán)，怕股權(quán)分出去影響公司穩(wěn)定
2．不夠分：公司需要股權(quán)融資、股權(quán)激勵(lì)，但是股本只有100%，分得越多創(chuàng)始人越稀釋
3．分錯(cuò)股：實(shí)股、干股、期股、銀股、在職股、分紅股、期權(quán)……這些股權(quán)怎樣激勵(lì)
4．定錯(cuò)價(jià)：合伙制度中，員工要不要出資？如果出資，按照何種價(jià)格出資？
5．給錯(cuò)人：哪些員工可以激勵(lì)？只有高層員工激勵(lì)？還是按照業(yè)績(jī)激勵(lì)？
6．拿不回：股權(quán)激勵(lì)出去了，員工表現(xiàn)不好的話，股權(quán)是否還能收回來？
7．違了規(guī)：股權(quán)激勵(lì)的是否需要繳稅？會(huì)不會(huì)因?yàn)楣蓹?quán)激勵(lì)而引發(fā)公司其他合規(guī)問題？
以上問題不解決，股權(quán)激勵(lì)根本沒法做！
第二部分：公司股權(quán)頂層設(shè)計(jì)與股權(quán)激勵(lì)
一、公司股權(quán)頂層設(shè)計(jì)的基礎(chǔ)知識(shí)
1．基準(zhǔn)：公司股權(quán)的紅線與基礎(chǔ)知識(shí)
2．原則：頂層設(shè)計(jì)的核心目標(biāo)就是“分錢不分權(quán)”
3．工具：如何保證股權(quán)激勵(lì)和股權(quán)稀釋過程中不喪失控制權(quán)？
4．案例：最佳股權(quán)結(jié)構(gòu)案例——通過搭建控股公司的方式，保證企業(yè)在不斷稀釋股權(quán)的情況下依然可以保持創(chuàng)始人的控股地位
二、公司股權(quán)控制的深化知識(shí)
1．控股公司結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)保持公司控制權(quán)穩(wěn)定性
2．如何完善控股平臺(tái)與公司頂層架構(gòu)
3．股東會(huì)與董事會(huì)的權(quán)責(zé)明晰與決策機(jī)制設(shè)定
4．有限合伙企業(yè)在員工持股中的應(yīng)用
5．自然人持股與法人持股的區(qū)別與應(yīng)用
6．股權(quán)代持的風(fēng)險(xiǎn)分析
7．一致行動(dòng)人關(guān)系的運(yùn)用與現(xiàn)存問題
8．表決權(quán)分離與轉(zhuǎn)讓的運(yùn)用與現(xiàn)存問題
三、股權(quán)激勵(lì)與合伙人機(jī)制的工具解讀
1．股權(quán)激勵(lì)工具-1：期權(quán)激勵(lì)
2．股權(quán)激勵(lì)工具-2：限制性股權(quán)
3．合伙機(jī)制工具-1：分紅回償制度
4．合伙機(jī)制工具-2：超額分紅計(jì)劃
四、中小企業(yè)股權(quán)激勵(lì)的流程
1．定目標(biāo)：股權(quán)激勵(lì)與合伙制的核心目的
2．定對(duì)象：哪些崗位需要股權(quán)激勵(lì)
3．定方法：使用何種激勵(lì)工具
4．定條件：業(yè)績(jī)、定價(jià)與激勵(lì)工具的關(guān)系
5．定數(shù)量：激勵(lì)額度的確定方式
6．定合同：落地化的激勵(lì)協(xié)議及其注意事項(xiàng)
7．定退出：被激勵(lì)對(duì)象的退出條件及機(jī)制
第三部分：合伙機(jī)制在中小企業(yè)擴(kuò)張發(fā)展中的應(yīng)用
一、合伙人機(jī)制的基礎(chǔ)知識(shí)：
1．合伙人機(jī)制與股權(quán)激勵(lì)的關(guān)系
2．合伙人機(jī)制與公司績(jī)效管理
3．合伙人機(jī)制本身是一種非股權(quán)領(lǐng)域的長(zhǎng)效激勵(lì)機(jī)制
二、典型合伙人機(jī)制介紹：
1．碧桂園“成就共享”機(jī)制及高周轉(zhuǎn)發(fā)展
2．永輝超市的“超額分紅激勵(lì)計(jì)劃”
3．百果園的“店長(zhǎng)合伙機(jī)制”
4．海底撈火鍋的“店長(zhǎng)合伙晉升模式”
5．愛爾眼科的合伙基金的并購(gòu)成長(zhǎng)模式
6．永輝生活便利店的內(nèi)部創(chuàng)業(yè)機(jī)制
第四部分：企業(yè)股權(quán)融資的流程與模式解析
一、公司融資的基礎(chǔ)知識(shí)：
1．公司融資模式的分類與概念
2．公司融資工具變遷的邏輯
3．當(dāng)前中國(guó)中小企業(yè)融資環(huán)境分析
二、股權(quán)融資全流程解析
1．企業(yè)股權(quán)融資的系統(tǒng)化流程梳理
2．股權(quán)融資的分類
3．創(chuàng)新型企業(yè)常見的股權(quán)融資模式
4．企業(yè)進(jìn)行股權(quán)融資的前期準(zhǔn)備與關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)
三、融資核心要點(diǎn)-1：公司估值
1．資產(chǎn)基礎(chǔ)法
2．市場(chǎng)比較法
3．收益現(xiàn)值法
4．創(chuàng)新型中小企業(yè)在融資中的估值要點(diǎn)
5．中小民營(yíng)企業(yè)融資估值落地實(shí)操
四、融資核心要點(diǎn)-2：商業(yè)計(jì)劃書與融資路演
1．商業(yè)計(jì)劃書的撰寫
2．融資路演的核心關(guān)鍵
3．戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)和創(chuàng)新商業(yè)模式分析
4．如何打造最適合融資的BP與Road-Show
五、融資核心要點(diǎn)-3：融資過程中的核心條款
1．融資TS條款常見關(guān)鍵問題梳理
2．投資人的優(yōu)先清算權(quán)條款及其分析
3．增資權(quán)與一票否決權(quán)問題的分析
4．對(duì)賭：業(yè)績(jī)承諾及補(bǔ)償機(jī)制
5．反攤薄條款在股權(quán)融資中的“陷阱”分析
一個(gè)有實(shí)操價(jià)值的股權(quán)設(shè)計(jì)與激勵(lì)方案，不僅深深影響企業(yè)全年的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，而且對(duì)生產(chǎn)、財(cái)務(wù)、研發(fā)、人力資源等都具有指導(dǎo)意義。但在現(xiàn)階段的中國(guó)，很多人對(duì)股權(quán)激勵(lì)的了解并不充分，認(rèn)為股權(quán)激勵(lì)是大企業(yè)才需要的，或者陷入股權(quán)激勵(lì)的誤區(qū)當(dāng)中。本課程將帶你深入了解為什么企業(yè)要運(yùn)用股權(quán)激勵(lì)，中小企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)怎么操作，股權(quán)激勵(lì)有哪些致命問題需要避免？課程將會(huì)提供許多實(shí)用工具，老師會(huì)進(jìn)行逐一解讀，幫助你全面認(rèn)識(shí)、了解和操作股權(quán)激勵(lì)。
【課程大綱】
第一部分：宏觀經(jīng)濟(jì)、股權(quán)時(shí)代與股權(quán)激勵(lì)
一、宏觀經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型中的股權(quán)時(shí)代：機(jī)制決定統(tǒng)治
1．新時(shí)代中國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)的新常態(tài)與結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型
2．股權(quán)制與合伙制是當(dāng)前中小企業(yè)的巨大紅利
3．從公司內(nèi)部與外部來解讀企業(yè)股權(quán)系統(tǒng)
二、中小企業(yè)股權(quán)激勵(lì)的7大致命問題
1．舍不得：股權(quán)代表公司的所有權(quán)，怕股權(quán)分出去影響公司穩(wěn)定
2．不夠分：公司需要股權(quán)融資、股權(quán)激勵(lì)，但是股本只有100%，分得越多創(chuàng)始人越稀釋
3．分錯(cuò)股：實(shí)股、干股、期股、銀股、在職股、分紅股、期權(quán)……這些股權(quán)怎樣激勵(lì)
4．定錯(cuò)價(jià)：合伙制度中，員工要不要出資？如果出資，按照何種價(jià)格出資？
5．給錯(cuò)人：哪些員工可以激勵(lì)？只有高層員工激勵(lì)？還是按照業(yè)績(jī)激勵(lì)？
6．拿不回：股權(quán)激勵(lì)出去了，員工表現(xiàn)不好的話，股權(quán)是否還能收回來？
7．違了規(guī)：股權(quán)激勵(lì)的是否需要繳稅？會(huì)不會(huì)因?yàn)楣蓹?quán)激勵(lì)而引發(fā)公司其他合規(guī)問題？
以上問題不解決，股權(quán)激勵(lì)根本沒法做！
第二部分：公司股權(quán)頂層設(shè)計(jì)與股權(quán)激勵(lì)
一、公司股權(quán)頂層設(shè)計(jì)的基礎(chǔ)知識(shí)
1．基準(zhǔn)：公司股權(quán)的紅線與基礎(chǔ)知識(shí)
2．原則：頂層設(shè)計(jì)的核心目標(biāo)就是“分錢不分權(quán)”
3．工具：如何保證股權(quán)激勵(lì)和股權(quán)稀釋過程中不喪失控制權(quán)？
4．案例：最佳股權(quán)結(jié)構(gòu)案例——通過搭建控股公司的方式，保證企業(yè)在不斷稀釋股權(quán)的情況下依然可以保持創(chuàng)始人的控股地位
二、公司股權(quán)控制的深化知識(shí)
1．控股公司結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)保持公司控制權(quán)穩(wěn)定性
2．如何完善控股平臺(tái)與公司頂層架構(gòu)
3．股東會(huì)與董事會(huì)的權(quán)責(zé)明晰與決策機(jī)制設(shè)定
4．有限合伙企業(yè)在員工持股中的應(yīng)用
5．自然人持股與法人持股的區(qū)別與應(yīng)用
6．股權(quán)代持的風(fēng)險(xiǎn)分析
7．一致行動(dòng)人關(guān)系的運(yùn)用與現(xiàn)存問題
8．表決權(quán)分離與轉(zhuǎn)讓的運(yùn)用與現(xiàn)存問題
三、股權(quán)激勵(lì)與合伙人機(jī)制的工具解讀
1．股權(quán)激勵(lì)工具-1：期權(quán)激勵(lì)
2．股權(quán)激勵(lì)工具-2：限制性股權(quán)
3．合伙機(jī)制工具-1：分紅回償制度
4．合伙機(jī)制工具-2：超額分紅計(jì)劃
四、中小企業(yè)股權(quán)激勵(lì)的流程
1．定目標(biāo)：股權(quán)激勵(lì)與合伙制的核心目的
2．定對(duì)象：哪些崗位需要股權(quán)激勵(lì)
3．定方法：使用何種激勵(lì)工具
4．定條件：業(yè)績(jī)、定價(jià)與激勵(lì)工具的關(guān)系
5．定數(shù)量：激勵(lì)額度的確定方式
6．定合同：落地化的激勵(lì)協(xié)議及其注意事項(xiàng)
7．定退出：被激勵(lì)對(duì)象的退出條件及機(jī)制
第三部分：合伙機(jī)制在中小企業(yè)擴(kuò)張發(fā)展中的應(yīng)用
一、合伙人機(jī)制的基礎(chǔ)知識(shí)：
1．合伙人機(jī)制與股權(quán)激勵(lì)的關(guān)系
2．合伙人機(jī)制與公司績(jī)效管理
3．合伙人機(jī)制本身是一種非股權(quán)領(lǐng)域的長(zhǎng)效激勵(lì)機(jī)制
二、典型合伙人機(jī)制介紹：
1．碧桂園“成就共享”機(jī)制及高周轉(zhuǎn)發(fā)展
2．永輝超市的“超額分紅激勵(lì)計(jì)劃”
3．百果園的“店長(zhǎng)合伙機(jī)制”
4．海底撈火鍋的“店長(zhǎng)合伙晉升模式”
5．愛爾眼科的合伙基金的并購(gòu)成長(zhǎng)模式
6．永輝生活便利店的內(nèi)部創(chuàng)業(yè)機(jī)制
第四部分：企業(yè)股權(quán)融資的流程與模式解析
一、公司融資的基礎(chǔ)知識(shí)：
1．公司融資模式的分類與概念
2．公司融資工具變遷的邏輯
3．當(dāng)前中國(guó)中小企業(yè)融資環(huán)境分析
二、股權(quán)融資全流程解析
1．企業(yè)股權(quán)融資的系統(tǒng)化流程梳理
2．股權(quán)融資的分類
3．創(chuàng)新型企業(yè)常見的股權(quán)融資模式
4．企業(yè)進(jìn)行股權(quán)融資的前期準(zhǔn)備與關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)
三、融資核心要點(diǎn)-1：公司估值
1．資產(chǎn)基礎(chǔ)法
2．市場(chǎng)比較法
3．收益現(xiàn)值法
4．創(chuàng)新型中小企業(yè)在融資中的估值要點(diǎn)
5．中小民營(yíng)企業(yè)融資估值落地實(shí)操
四、融資核心要點(diǎn)-2：商業(yè)計(jì)劃書與融資路演
1．商業(yè)計(jì)劃書的撰寫
2．融資路演的核心關(guān)鍵
3．戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)和創(chuàng)新商業(yè)模式分析
4．如何打造最適合融資的BP與Road-Show
五、融資核心要點(diǎn)-3：融資過程中的核心條款
1．融資TS條款常見關(guān)鍵問題梳理
2．投資人的優(yōu)先清算權(quán)條款及其分析
3．增資權(quán)與一票否決權(quán)問題的分析
4．對(duì)賭：業(yè)績(jī)承諾及補(bǔ)償機(jī)制
5．反攤薄條款在股權(quán)融資中的“陷阱”分析
