喬志杰：互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)價值應(yīng)該高于投資價值

永安信（北京）投資控股有限公司董事局主席喬志杰

　　新浪財經(jīng)訊 “2016中國金融論壇”于5月20日-21日在北京召開。永安信（北京）投資控股有限公司董事局主席喬志杰出席并演講。他表示，真正的互聯(lián)網(wǎng)金融就是把過去只能去銀行辦理的工作移到了網(wǎng)上?；ヂ?lián)網(wǎng)金融這個領(lǐng)域，服務(wù)的價值它應(yīng)該高過投資價值。

　　以下為會議實錄：

　　喬志杰：尊敬的各位大家下午好。剛才聽了一下我前面的演講嘉賓最后說的一句話，今年的開始和明年的來臨將是互聯(lián)網(wǎng)金融又一次要啟動的輝煌。

　　很高興我在這里跟大家交流互聯(lián)網(wǎng)金融，我要聲明的一點是，我從來沒有從事過互聯(lián)網(wǎng)金融，我也沒有進入過互聯(lián)網(wǎng)金融。但是，在中國當(dāng)今這個社會中間，你不可能離開互聯(lián)網(wǎng)金融，你也不可能回避互聯(lián)網(wǎng)金融，你更不可能說不和互聯(lián)網(wǎng)金融打交道，因為時代變了、歷史變了，我們可能很多人能夠感受到一個新時代的改變和到來，我們即使在很多年前就會談到互聯(lián)網(wǎng)金融，但是我在很多場合，在很多的地方，我們都習(xí)慣去講，但我不認(rèn)為我們所有的都對互聯(lián)網(wǎng)金融有更準(zhǔn)確或者說更明確的認(rèn)識。

　　何為互聯(lián)網(wǎng)金融？說句心里話，我贊同這樣一個觀點，剛才另外一個嘉賓提到的，我們成也互聯(lián)網(wǎng)、敗也互聯(lián)網(wǎng)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融曾經(jīng)給我們帶來過巨大的價值和瞬間的興奮，更重要的是，我認(rèn)為是兩個字：方便，確實改變了我們的生活。但是我們無數(shù)的人也受到互聯(lián)網(wǎng)金融的傷害，我身邊好多人他們都告訴我，在互聯(lián)網(wǎng)金融買的產(chǎn)品，最后血本無歸了。說句心里話，它來的太猛了。

　　在很多年前我認(rèn)識幾個大學(xué)畢業(yè)的孩子們，他們學(xué)互聯(lián)網(wǎng)的，他們看到了金融兩個字，他們用很簡單的方式、很快的速度，六個人租了一間辦公室，三個月之后他們網(wǎng)上集資的7千萬，這個時候開始討論一個問題，從來沒見過這么多錢，就這么簡單，一個網(wǎng)站，一個產(chǎn)品，一個包裝極為漂亮的網(wǎng)站，一個很好的投資想法，但都是虛擬的，7千萬到了，他們?nèi)齻€人該怎么做，最后一個結(jié)論，跑吧。真的不知道怎么辦？投哪？給誰？他們都是糊涂的。也許幾個人商量，一人分點就各奔東西了，一個悲劇也就誕生了。

　　這個時候大家都在講，互聯(lián)網(wǎng)金融到底是什么，說句心里話，我們進入新時代的時候，互聯(lián)網(wǎng)金融它也產(chǎn)生了一些東西，中國30多年市場經(jīng)濟高速發(fā)展之后，我們走到今天的話，中國經(jīng)濟已經(jīng)從財富的創(chuàng)造時代必然進入財富的管理時代，30多年前，我們所有人20年前、十幾年前，我們所有人在思考的一個根本問題就是如何通過我們勤勞智慧和市場的機會去創(chuàng)造財富，怎么掙錢？這幾乎是我們每天考慮的問題。但是走到今天，我們所有人其實現(xiàn)在已經(jīng)不再是單一的去思考如何賺錢，因為賺錢本身已經(jīng)迎來了，如何去創(chuàng)造財富，機會本來也多了，我們更多的人開始思考不是怎么去賺錢，而是我這個錢怎么辦？

　　你們仔細(xì)想想，哪怕只是一個薪水收入，也有十萬二十萬的積累。我們企業(yè)自身推出來的金融產(chǎn)品，我忽然間發(fā)現(xiàn)，我完全沒有想到，我每一個員工都挺有錢，最少的都拿出十幾二十萬，我才發(fā)現(xiàn)，這個市場它是驚人的，但是這個市場它又是極不成熟。人們沒有投資的思維模式，我們沒有投資的技術(shù)，我們沒有投資的產(chǎn)品，我們沒有投資的這些渠道?？墒?，我們卻有需要投資的巨大市場。所以，互聯(lián)網(wǎng)，一個簡單到可以在家里就將資金投資出去的渠道，一個我們誰都不知道他們到底怎么賺錢的一個形式，它就誕生了。

　　它誕生之后，我們必然會制造一些奇跡，所以當(dāng)我看到易租寶的故事我不得不傷心，是的，因為一個網(wǎng)站可以獲得幾百億資金的時候，他不知道這些錢是需要還的，因為來的太容易了，所以才出現(xiàn)了一個總經(jīng)理的年終獎可以發(fā)5個億。所有員工可以配200萬的車，為啥？錢根本在他們心里不是錢了，可是我們最后發(fā)現(xiàn)錢就是錢，不創(chuàng)造價值的不叫錢，它叫紙，我們忽略了這個屬性。

　　所以互聯(lián)網(wǎng)同時也就成為了壁壘，互聯(lián)網(wǎng)的輝煌是一個時代的財富，我要講的不是互聯(lián)網(wǎng)金融出問題了，不是互聯(lián)網(wǎng)金融不好了，而是我們對互聯(lián)網(wǎng)金融的理解狹隘了，互聯(lián)網(wǎng)金融絕不是網(wǎng)上的集資行為，更不是網(wǎng)上單一的產(chǎn)品銷售行為。所謂的互聯(lián)網(wǎng)金融我認(rèn)為是線下金融的線上化。其實就像我們上百年以來，我們都已經(jīng)習(xí)慣于逛街、逛商場購物，后來，阿里巴巴讓我們習(xí)慣于不需要去逛街了，不需要去商場了，我們可以坐在床上、電視機錢想購買我所需要的一切，而且他會敲門告訴你貨到了，太方便了?？墒俏覀円餐瑫r帶來了任何人都可以給你收獲，任何人都可以給你賣貨，它就缺失了另外一個管理的屬性，我們換句話講，互聯(lián)網(wǎng)金融的起步就是這么來的。我們把去銀行辦的事情，去專業(yè)機構(gòu)投資的行為簡單的放到了家里電腦上來完成，這是一個趨勢，但是我們來的太突然了。

　　所以，我們并沒有把它管好，這是一個我互聯(lián)網(wǎng)金融之外的人理解的互聯(lián)網(wǎng)金融。但是我認(rèn)為，其實互聯(lián)網(wǎng)金融我們千萬不要忘記，金融的一個最核心的屬性就是服務(wù)。我們的商業(yè)銀行，好多人不太了解，因為中國的商業(yè)銀行它長期以來承擔(dān)了所有幾乎金融機構(gòu)的使命，也就是在傳統(tǒng)過去的市場經(jīng)濟之前，包括計劃經(jīng)濟，我們只有一個銀行叫商業(yè)銀行，但是事實上金融是一個范疇，我們應(yīng)該還有投資銀行，我們還應(yīng)該有貸款銀行，還應(yīng)該有各種各樣的單一的結(jié)算銀行，但是在中國都?xì)w納到了商業(yè)銀行，所以我們理解銀行就理解兩個字，銀行，但是它不代表所有的金融。這個時候當(dāng)我們經(jīng)濟發(fā)展了，它不能支撐的時候，我們就以為商業(yè)銀行就應(yīng)該是做貸款的，實際上商業(yè)銀行更多的應(yīng)該是做服務(wù)的，它的服務(wù)功能應(yīng)該大過它的金融投資功能。

　　這個時候就以為金融就是投資，就是把錢拿回來投出去，這個不叫金融，這個僅僅是金融的一個領(lǐng)域，就是貨幣的經(jīng)營領(lǐng)域。但是我們還有貨幣的管理領(lǐng)域，還有其他領(lǐng)域。比如我們到銀行，更多的存錢是一種管理，我們企業(yè)要開票據(jù)，要在那里結(jié)算，這種服務(wù)性質(zhì)我們有時候把它忽略了。

　　那么到了互聯(lián)網(wǎng)以后，我一直堅持認(rèn)為，真正的互聯(lián)網(wǎng)金融的概念，就是把我們過去必須要去銀行做的所有的功能和職能，過去我們只能去銀行辦理的工作，我們移到了網(wǎng)上。所以我堅持認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)這個領(lǐng)域，服務(wù)的價值它應(yīng)該高過投資。可是遺憾的是，我身邊所有做互聯(lián)網(wǎng)金融的其實都是在做投資。有一個獲得資金的渠道，這就是一個最簡單的互聯(lián)網(wǎng)金融的理解。他們總是告訴我，眾籌、P2P，然后用各種手段、各種方式我們可以獲得資金，最后發(fā)現(xiàn)一個問題，他們財富管理能力非常強，他們可以很快獲得資金，但是他們的資產(chǎn)管理就很弱了，這些錢怎么創(chuàng)造價值，這個時候就出現(xiàn)一個偏差，互聯(lián)網(wǎng)金融就是融資功能，就是投資功能，其實它遠(yuǎn)遠(yuǎn)不是這樣。

　　我更希望的是，把互聯(lián)網(wǎng)金融和我們更多的金融服務(wù)結(jié)合起來，我講過這樣一句話，去銀行不方便，我們就把銀行搬回家。去銀行要排隊了，我們讓銀行到家里來服務(wù)，其實這就是互聯(lián)網(wǎng)的概念。下一階段，我堅持的認(rèn)為，我們沒有任何手段和方式，也沒有任何可能去阻止互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，但它絕不是現(xiàn)在單一的一個P2P的概念，不是一個線上集資的單一概念。如果我們僅僅還圍繞它的話，我們還會有這樣那樣的問題，但這樣的問題根本不是互聯(lián)網(wǎng)金融的問題，而是互聯(lián)網(wǎng)金融里面一個經(jīng)營行為的錯誤。這個錯誤就是我說的，它來源于我們中國時代變革之后我們還沒有適應(yīng)過來。

　　你們想象一下，互聯(lián)網(wǎng)P2P機制功能的強大，其實不來源于它自身的價值，而是來源于這個巨大的需求。我們有幾十萬億的儲蓄存款是沒有方向的，30幾年的經(jīng)濟發(fā)展我們帶來了一個極度的現(xiàn)象，這個是我曾經(jīng)多次呼吁過的痛苦，就是中國經(jīng)營的落后，導(dǎo)致我們今天出現(xiàn)這樣的一個尷尬，第一，無數(shù)的企業(yè)他們在所有發(fā)展過程當(dāng)中，受到了最大制約和最核心的障礙是金融。很簡單，幾乎都在問一個特別簡單的問題，錢從哪里來，無數(shù)企業(yè)因為找不到錢，因為融不到錢，因為融不到合理的錢讓這些企業(yè)最后倒下。可是在這個同時，當(dāng)無數(shù)企業(yè)苦苦尋求錢從哪里來的時候，我們更痛苦的是在中國大地上，我們卻還有更多的人、無數(shù)的人，他們又在苦苦的尋求錢往哪里去？在這兩個巨大的需求中間，我們其實隔著是一條小小的河溝，但是由于我們多年以來忽略了金融體制的建設(shè)，我們強化了實體經(jīng)濟的發(fā)展，我們實體經(jīng)濟的高速發(fā)展，它又淡化了虛擬經(jīng)濟的發(fā)展。

　　所以，我們就出現(xiàn)了錢我們不知道往何處去，企業(yè)不知道錢從哪里來。這個尷尬就在這個橋上，出現(xiàn)任何一個橋梁都有可能蜂擁而至，因為錢要找出路，企業(yè)要找錢，就相當(dāng)于一個簡單的道理，在一個河的兩岸，我們這一岸的所有人都在餓肚子，河的對岸所有糧食都在發(fā)霉，在這種情況下，記住，河道上哪怕有一艘破船他都會去擁擠，因為它需要交互。所以在這種情況下，互聯(lián)網(wǎng)金融的誕生必然導(dǎo)致我們蜂擁而至，如果它沒有，這個時候就會發(fā)現(xiàn)，一個幾乎不設(shè)門檻的行業(yè)誕生了，一個競爭還完全沒有形成規(guī)則的行業(yè)誕生了，一個市場不受任何限制發(fā)展的行業(yè)誕生了，那么它不出問題就幾乎沒有可能，但是這個它是發(fā)展過程當(dāng)中的必然。

　　我曾經(jīng)提醒大家，當(dāng)我們僅僅在做P2P的時候，我真要提醒你，很快，商業(yè)銀行就會開到網(wǎng)上。就像我們現(xiàn)在，工廠過去只能把產(chǎn)品售到商場去賣，現(xiàn)在不需要了，現(xiàn)在一個手機APP你就可以獲得這個工廠所有的產(chǎn)品。我們過去到街上去買五糧液(33.870, -0.47, -1.37%)，現(xiàn)在真的不需要了，五糧液推出它的線上服務(wù)和APP以后，你在任何一個角落都可以最快速的獲得它的產(chǎn)品。

　　接下來也如此，所有商業(yè)銀行的功能將來都會進入線上，也就是說我們有一個線下的工商銀行(4.480, 0.02, 0.45%)，我們還會有一個線上的工商銀行。我們投資銀行也一樣，有一個線下的就會有一個線上的，這就是互聯(lián)網(wǎng)金融，你們要理解的就是我們又增加了一個新的服務(wù)平臺和領(lǐng)域，它帶來的所有的價值就是兩個字，人類的方便。而中國世界經(jīng)濟下一步的發(fā)展方式和趨勢就是解決方便問題，越便捷越方便的功能越有價值。

    今天我們討論互聯(lián)網(wǎng)金融，其實我想互聯(lián)網(wǎng)金融它的誕生是忽然的，是一個歷史必然推出的產(chǎn)品，但是它的啟動太突然了，在沒有規(guī)則管理之下亂了一下，可是不代表這個行業(yè)以后就是這樣。我想可能今天是我們進入互聯(lián)網(wǎng)金融最佳的時候，未來是我們互聯(lián)網(wǎng)金融將會迎來更高速發(fā)展的時候，想提醒各位，不要再把互聯(lián)網(wǎng)金融理解為線上的基金行為，更不要理解為線上的單一的融資行為。所以我剛才聽到了王總的電子票據(jù)市場，這是未來的一個趨勢。如果你們把服務(wù)的理念更強化，可能在網(wǎng)上就會迎來更多的客戶，更多的需求。那么我們?nèi)藗兙蜁?xí)慣于在客廳里、在飯桌上，辦理所有的金融需求，這才是我們真正未來的趨勢。

　　所以互聯(lián)網(wǎng)金融真正的春天也許就是未來這個領(lǐng)域根本不用去懷疑它任何的價值，謝謝各位，我今天是一個完全的外行，不管對和不對，總之我講完了，謝謝大家。